资产投资与价值储存是绝大多数币圈用户接触虚拟货币的首要目的，比特币凭借总量固定不可增发的特性形成“数字黄金”共识，被大量机构和个人纳入资产组合对冲通胀风险，市场参与者分为长期囤币持有者和短线交易投机者两类群体，全球加密市场全天候不间断交易模式搭配杠杆衍生品，进一步放大价格博弈空间，主流币种单日价格波动幅度常常超过10%，高收益背后伴随着极高本金亏损概率。大量普通散户依靠低买高卖赚取行情差价，部分海外大型资管机构发行加密现货ETF产品，让虚拟货币正式进入传统资本市场配置体系，但这类资产不存在实体经济现金流支撑，全部价值依托市场共识维系，一旦行业情绪转向低迷，资产市值会出现断崖式缩水，并不适合追求稳健收益的普通理财人群。
跨境转账与无国界支付是虚拟货币诞生之初的核心设计目标，传统跨境汇款依托SWIFT清算系统，普遍需要3至7个工作日完成清算，手续费普遍占据转账金额5%至8%，而基于区块链的稳定币转账仅需数分钟即可全网确认，手续费不足传统渠道十分之一，海外务工人员、跨境自由职业者、小型外贸商户成为这类支付方式的主要使用者。在部分本币持续恶性通胀的发展中国家，当地民众会大量持有稳定币对冲本国货币贬值压力，替代银行存款完成日常储蓄与消费结算，海外部分线下商超、线上跨境电商、旅游平台也开通加密支付通道，用户可以通过加密银行卡直接刷卡消费，但借助虚拟货币绕过外汇管制完成境内外资金对敲兑换，在国内属于明确违法行为，参与人员会面临银行卡冻结、刑事追责等多重法律后果。
依托智能合约技术发展起来的去中心化金融以及数字藏品赛道，不断拓宽虚拟货币的应用边界，去中心化借贷、流动性挖矿、链上理财等DeFi业务完全脱离银行、券商等传统金融中介，用户通过质押主流币种获取借贷资金，整个流程依靠代码自动执行，无需人工审核干预，链上资产锁仓规模常年维持万亿级别体量。同时虚拟货币是NFT数字艺术品、游戏道具、虚拟地产等非同质化资产的唯一结算媒介，在链游领域形成边玩边赚的经济模式，玩家获取的游戏道具可以直接在二级市场售卖变现，元宇宙虚拟世界内的土地购置、服饰消费、社交服务也全部依靠加密货币完成结算，这类场景更多面向Web3圈层用户，普通大众参与门槛较高，市场同时充斥大量空气藏品和传销项目，踩坑风险居高不下。
除各类市场化应用之外，虚拟货币匿名转账、链上地址难以实名溯源的特点，长期被电信诈骗、网络赌博、传销团伙等黑灰产业利用，稳定币成为非法资金洗白流转的核心载体，不法分子搭建跑分平台吸纳普通用户银行卡与钱包账户拆分转移赃款，通过多轮链上混币操作切断资金流向痕迹，近些年国内多地公安持续开展虚拟货币涉诈打击行动，大批量场外交易商户、跑分参与者被依法判刑，即便普通用户仅仅兼职赚取小额佣金，也极易卷入刑事案件，同时各类空气币、山寨币借助虚拟货币外壳包装资金盘传销项目，以高息返利为噱头吸纳参与者资金，最终大多以卷款跑路收尾，给大量参与者造成全额财产损失。
